Tai geriausios akcijos su stipriais prekių ženklais, kurios valdo infliaciją.
Kai Warrenas Buffettas kalba, investuotojai klauso. Ir kada Berkshire Hathaway (BRK.A 0,94 %) (BRK.B 0,97 %) Investuotojai pradeda analizuoti Vertybinių popierių ir biržos komisijai (SEC) savo 13F formą, kurioje pateikiami naujausi holdingo bendrovės sandoriai.
Naujausias 13F turėjo dvi naujas pozicijas ir keletą mažesnių sandorių. Tačiau didžioji dalis akcijų portfelio, kuriame šiuo metu yra 41 akcija, liko nepakitę. Buffettas labai tiki ilgalaikiu investavimu, o jo mėgstamiausias laikymo laikotarpis, žinoma, yra „amžinai“.
Amazon (AMZN 0,52 %) ir Coca-Cola (KO 0,66 %) dabar noriu nusipirkti dvi akcijas, ir aš ketinu pridėti naują poziciją, Ulta Beauty (ULTA 1,17 %)taip pat į tą sąrašą.
1. Amazon: dirbtinio intelekto (AI) atsargos
„Amazon“ yra viena iš nedaugelio technologijų akcijų, kurias valdo „Buffett“. Tiesą sakant, jis nusipirko tik 2019 m., Kai jau buvo nukaldinti milijonieriai. Buffettas nemėgsta blizgesio ar hype; jam labiau patinka stabilumas ir vertė. Toks požiūris padėjo jam įveikti rinką per dešimtmečius, kai jis buvo valdančiosios bendrovės vairas, net jei jis vengia greitai augančių akcijų.
„Amazon“ tapo antra pagal dydį įmone JAV pagal pardavimus ir yra patikima grynųjų pinigų ir pelningumo požiūriu. Štai kodėl, nors tai yra technologijų atsargos, apimančios naujas tendencijas, jos vis tiek atitinka Buffetto schemą. Tai viena iš nedaugelio AI akcijų, kurias rasite Berkshire Hathaway portfelyje.
Žinoma, „Amazon“ yra daug daugiau nei AI. Ji turi neprilygstamą pasaulinį elektroninės prekybos verslą, kuris sudaro beveik 38 % visos JAV elektroninės prekybos. Tai griovys, kurio artimiausiu metu nepraeis joks tikras varžovas. Tačiau ji nerizikuoja ir išnaudoja savo pozicijas, kad klientai taptų dar lojalesni, paspartindami aptarnavimą ir siūlydami platesnį produktų asortimentą.
Ji taip pat yra pasaulinė debesų kompiuterijos lyderė ir tobulina „Amazon Web Services“ (AWS) su daugybe aukšto lygio AI paslaugų. Jame yra trijų pakopų sistema, skirta dirbti su bet kokio tipo klientais, o generalinis direktorius Andy Jassy pažymėjo, kad „Per pastaruosius 18 mėnesių AWS pristatė daugiau nei dvigubai daugiau mašininio mokymosi ir generuojamųjų AI funkcijų, nei visos kartu su kitais pagrindiniais debesų paslaugų teikėjais.
„Amazon“ veikia visiško augimo režimu ir turi daug augimo veiksnių, dėl kurių ji yra išskirtinė.
2. Coca-Cola: klasikinės Buffett atsargos
„Coca-Cola“ yra viena iš trijų akcijų, kurių Buffettas sakė niekada nepardavęs. Jam patinka jo prekės ženklas, dominavimas ir dividendai, ir tai yra ilgiausiai jo turimos akcijos. Tiesą sakant, kai investuotojai kalba apie tai, kad Buffetto mėgstamiausias laikymo laikotarpis yra amžinas, jis iš tikrųjų pasakė: „Kai mums priklauso dalis išskirtinių įmonių, kurių vadovybė yra puiki, mūsų mėgstamiausias laikymo laikotarpis yra amžinas“, ir jis kalbėjo apie „Coca-Cola“.
„Coca-Cola“ iš tikrųjų patyrė didelį spaudimą, kol generalinis direktorius Jamesas Quincey pradėjo vadovauti 2017 m., o Buffettas vis dar laikėsi. Quincey laive buvo apvaizda, nes Coca-Cola pradėjo keisti padėtį prieš pandemiją ir buvo geros rankos atlaikyti nuosmukį. Tai jau seniai praeityje ir demonstruoja atsparumą infliaciniam klimatui.
„Coca-Cola“ augimo galimybės gali būti labiau ribotos nei įprastų augančių akcijų, tačiau ji ir toliau diegia naujoves kurdama naujus gėrimus ir produktų tipus. Bendrovė turi tvirtą balansą ir grynuosius pinigus bei gali įsigyti mažesnes įmones, kurios sukuria didesnį jos augimą. Tada „Coca Cola“ pristato šiuos naujesnius gėrimus į savo neprilygstamą pasaulinę platinimo sistemą, todėl padidėja buvimas, pardavimai ir efektyvumas. Tai neįtikėtinas modelis, kuris išnaudoja savo pagrindinių prekės ženklų stiprumą ir naujų augimo potencialą.
Bendrovė sugebėjo įveikti dabartinės aplinkos spaudimą ir yra gerai pasirengusi išlaikyti pirmaujančios pasaulinės gėrimų įmonės pirmaujančią vietą. Jis taip pat yra toks pat patikimas, koks gali būti Dividend King didinant pasyvias pajamas.
3. Ulta Beauty: staigmenos Buffett atsargos
Nesu tikras, kad per daug investuotojų tai pastebėjo, kai Berkshire Hathaway naujausiame 13F paraiškoje buvo įtraukta nauja pozicija „Ulta Beauty“, tačiau tai yra akcijos, kurios puikiai tinka „Buffett“ modeliui. Ji pasižymi išskirtiniu požiūriu į grožio produktų pardavimą ir išaugo iki įspūdingų beveik 1400 parduotuvių, kurios suteikia jai lyderio poziciją prieš konkurentus, bandančius ją kopijuoti. Nors ji vis dar atidaro naujas parduotuves, šiais metais planuojama iki 65, lojalūs pirkėjai skatina augimą ir sukuria daugiau galimybių.
Ulta šiuo metu neabejotinai jaučia infliacinį spaudimą, tačiau jos verslo koncepcija yra nepakitusi. Ji pranešė, kad 2024 m. pirmąjį fiskalinį ketvirtį (baigėsi gegužės 4 d.) palyginamieji pardavimai šiek tiek padidėjo 1,6 %, tačiau iš tikrųjų akcijas stabdė maržos ir perspektyvos. Veiklos marža sumažėjo nuo 16,8% iki 14,7%, o vadovybė sumažino visų metų pajamų, palyginamų pardavimų, veiklos maržos ir pelno vienai akcijai (EPS) perspektyvą.
Nesunku suprasti, kodėl Buffettas dabar pasirinko „Ulta“. Per pastaruosius metus jis sumažėjo 18%, įskaitant šuolį po žinios apie Buffett pirkimą. Esant dabartinei kainai, jis prekiauja kainos ir pelno santykiu (P/E) 14, o tai atrodo neįvertinta, palyginti su galimybe. Pramonės lyderis už pigią kainą yra tiesiog Buffetto alėjoje, o „Ulta Beauty“ akcijos atrodo kaip puikus pirkinys kiekvienam individualiam investuotojui.
Johnas Mackey, buvęs „Amazon“ dukterinės įmonės „Whole Foods Market“ generalinis direktorius, yra „The Motley Fool“ direktorių tarybos narys. Jennifer Saibil neturi pozicijų nė vienoje iš paminėtų akcijų. „Motley Fool“ turi pozicijas ir rekomenduoja „Amazon“, „Berkshire Hathaway“ ir „Ulta Beauty“. „Motley Fool“ turi atskleidimo politiką.
